itgle.com

套利活动是对冲原则的具体运用，在市场均衡元套利机会时的价格就是无套利分析的定价基础。 （ ）

题目

套利活动是对冲原则的具体运用，在市场均衡元套利机会时的价格就是无套利分析的定价基础。 （ ）

相似考题

1.套利组合理论认为，当市场上存在套利机会时，投资者会不断地进行套利交易，直到套利机会消失为止，此时证券的价格即为均衡价格。（ ）

2.在市场均衡无套利机会时的价格，就是无套利分析的定价基础。（ ）

3.对冲基金(Hedge Fund)又称避险基金，其显著的特征，就是经常运用对冲的办法去抵消市场风险，锁定套利机会。 （ ）

4.套利组合理论认为，当市场上存在套利机会时，投资者会不断地进行套利交易，从而不断推动证券的价格向套利机会消失的方向变动，直到套利机会消失为止，此时证券的价格即为均衡价格，市场也就进人均衡状态。（ ）

更多“套利活动是对冲原则的具体运用,在市场均衡元套利机会时的价格就是无套利分析的定价基 ”相关问题

  • 第1题：

    套利组合理论认为，当市场上存在套利机会时，投资者会不断进行套利交易，直到套利机会消失为止，此时证券的价格即为均衡价格。（ ）


    正确答案：√

  • 第2题：

    套利定价理论认为，套利行为是现代有效市场形成的一个决定因素。根据套利定价理论，如果( )的话，市场上就会存在无风险的套利机会。

    A．市场无效

    B．市场有效

    C．市场未达到均衡状态

    D．市场已经达到均衡状态


    正确答案：C

  • 第3题：

    套利活动是对（ ）的具体运用。

    A．对冲原则

    B．复制原则

    C．避险原则

    D．定价原则


    正确答案：A
    【解析】套利活动是对对冲原则的具体运用。

  • 第4题：

    套利组合理论认为，当市场上存在套利机会时，投资者会不断进行套利交易，直到套利机会消失，此时证券价格即为均衡价格。 （ ）


    正确答案：A
    考点：熟悉套利定价理论的基本原理，掌握套利组合的概念及计算，掌握运用套利定价方程计算证券的期望收益率，熟悉套利定价模型的应用。见教材第七章第四节，P351。

  • 第5题：

    套利活动是对冲原则的具体运用，在市场均衡无套利机会时的价格就是无套利分析的定价基础。（ ）


    正确答案：√

  • 第6题：

    套利活动是对冲原则的具体运用，在市场均衡无套利机会时的价格并不是无套利分析的定价基础。 （ ）


    正确答案：×

  • 第7题：

    均衡市场利用套利定价理论，套利定价理论存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。（）



    答案：错
    解析：

    套利定价理论被用在均衡市场上不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。其基本思想是，在有效的金融市场上，任何一项金融资产的定价，应当使得利用该项金融资产进行套利的机会不复存在。

  • 第8题：

    均衡市场利用套利定价理论，持有成本理论 存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。（）



    答案：错
    解析：

    套利定价理论被用在均衡市场上不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。其基本思想是，在有效的金融市场上，任何一项金融资产的定价，应当使得利用该项金融资产进行套利的机会不复存在。

  • 第9题：

    无套利定价的原则是（）。

    • A、均衡的市场不存在套利机会
    • B、金融资产的均衡价格不可能提供套利机会
    • C、无套利并不需要市场参与者一致行动
    • D、只要少量的理性投资者即可以实现市场无套利

    正确答案:A,B,C,D

  • 第10题：

    下列关于无套利定价理论的说法正确的有（）。

    • A、无套利市场上，如果两种金融资产互为复制，则当前的价格必相同
    • B、无套利市场上，两种金融资产未来的现金流完全相同，若两项资产的价格存在差异，则存在套利机会
    • C、若存在套利机会，获取无风险收益的方法有“高卖低买”或“低买高卖”
    • D、若市场有效率，市场价格会由于套利行为做出调整，最终达到无套利价格

    正确答案:A,B,C,D

  • 第11题：

    单选题
    罗斯提出的套利定价理论（APT）是描述（  ）但又有别于CAPM的均衡模型。
    A

    利用价格的不均衡进行套利

    B

    套利的成本

    C

    在一定价格水平下如何套利

    D

    资产的合理定价


    正确答案： A
    解析：

  • 第12题：

    单选题
    套利定价理论（APT）是描述（）但又有别于CAPM的均衡模型。
    A

    利用价格的不均衡进行套利

    B

    套利的成本

    C

    在一定价格水平下如何套利

    D

    资产的合理定价


    正确答案： C
    解析： 与从投资者有效投资组合的结构分析出发的资本资产定价理论不同，罗斯的套利定价理论（APT）完全另起炉灶。套利定价理论不再追寻什么样的投资组合更为有效，而是从产生股票收益过程的性质中推导回报。

  • 第13题：

    套利活动是对冲原则的具体运用，在市场均衡无套利机会时的价 格就是无套利分析的定价基础。（ ）


    正确答案：√

  • 第14题：

    套利定价理论(APT)是描述( )但又有别于CAPM的均衡模型。

    A．利用价格的不均衡进行套利

    B．资产的合理定价

    C．在一定价格水平下如何套利

    D．套利的成本


    正确答案：B
    9．B【解析】套利定价理论( APT)，由罗斯于20世纪70年代中期建立，是描述资产合理定价但又有别于CAPM的均衡模型。

  • 第15题：

    在市场均衡无套利机会时的价格就是无套利分析的定价基础。 （ ）

    A．正确

    B．错误


    正确答案：√
    【解析】本题考查无套利均衡分析的相关内容。本题表述正确。

  • 第16题：

    套利活动是对对冲原则的具体运用。 （ ）


    正确答案：√
    套利活动是对冲原则的具体运用。

  • 第17题：

    套利活动是（ ）的具体运用。

    A．对冲原则

    B．避险原则

    C．复制原则

    D．定价原则


    正确答案：A

  • 第18题：

    套利定价理论(APT)是描述()但又有别于CAPM的均衡模型。

    A:利用价格的不均衡进行套利
    B:套利的成本
    C:在一定价格水平下如何套利
    D:资产的合理定价

    答案：D
    解析：
    套利定价理论(APT)，由罗斯于20世纪70年代中期建立，是描述资产的合理定价但又有别于CAPM的均衡模型。

  • 第19题：

    下列关于无套利定价理论说法正确的是（）

    Ａ无套利定价理论被用在均衡市场上不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。
    Ｂ其基本思想是，在有效的金融市场上，任何一项金融资产的定价，应当使得利用该项金融资产进行套利的机会不复存在。
    Ｃ在无套利市场上，如果两种金融资产未来的现金流完全相同（称为互为复制），则当前的价格必相同。
    Ｄ在无套利市场上，如果两种金融资产未来的现金流完全相同（称为互为复制），则当前的价格不一定相同。
    E套利定价理论被用在均衡市场上存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。


    答案：A,B,C
    解析：
    ＡＢＣ
    无套利定价理论被用在均衡市场上不存在任何套利策略（机会） 的金融资产定价。其基本思想是，在有效的金融市场上，任何一项金融资产的定价，应当使得利用该项金融资产进行套利的机会不复存在。在无套利市场上，如果两种金融资产未来的现金流完全相同（称为互为复制），则当前的价格必相同。

  • 第20题：

    均衡市场利用套利定价理论，套利定价理论不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。（）



    答案：对
    解析：
    √
    套利定价理论被用在均衡市场上不存在任何套利策略（机会）的金融资产定价。其基本思想是，在有效的金融市场上，任何一项金融资产的定价，应当使得利用该项金融资产进行套利的机会不复存在。

  • 第21题：

    无套利定价估值法认为合理的金融资产价格应该消除套利机会。（）


    正确答案:正确

  • 第22题：

    对冲基金（HedgeFund）又称避险基金，其显著的特征，就是经常运用对冲的办法去抵消市场风险，锁定套利机会。（）


    正确答案:正确

  • 第23题：

    多选题
    无套利定价的原则是（）。
    A

    均衡的市场不存在套利机会

    B

    金融资产的均衡价格不可能提供套利机会

    C

    无套利并不需要市场参与者一致行动

    D

    只要少量的理性投资者即可以实现市场无套利


    正确答案： B,C
    解析： 暂无解析

相关内容