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某饲料厂对其未来要采购的豆粕进行套期保值，待采购完毕时结束套期保值。当基差走弱时，意味着（ ）。（不计手续费等费用）A.该饲料厂实际的采购价要比套期保值开始时的现货价格要理想 B.期货市场亏损，现货市场盈利 C.期货市场盈利，现货市场亏损 D.期货和现货两个市场盈亏相抵后有净盈利

题目
某饲料厂对其未来要采购的豆粕进行套期保值，待采购完毕时结束套期保值。当基差走弱时，意味着（ ）。（不计手续费等费用）

A.该饲料厂实际的采购价要比套期保值开始时的现货价格要理想
B.期货市场亏损，现货市场盈利
C.期货市场盈利，现货市场亏损
D.期货和现货两个市场盈亏相抵后有净盈利
相似考题

1.下列关于基差对套期保值效果的影响的说法中，不正确的有( )．A．基差走强，对买进套期保值者有利B．基差不变，总盈亏为零，套期保值目标实现C．基差走弱，对买进套期保值者有利D．基差走强，对卖出套期保值者有利E．基差走弱，对卖出套期保值者有利

2..下列关于基差对套期保值效果的影响的说法中，正确的有（ ）。A.基差走强，对买进套期保值者有利 B.基差走强，对卖出套期保值者有利 C.基差走弱，对买进套期保值者有利 D.基差走弱，对卖出套期保值者有利

3.关于基差对套期保值效果的影响，下列说法不正确的是()。A:套期保值的盈亏取决于基差的变动 B:如果基差保持不变，则套期保值目标无法实现 C:当基差变小，套期保值可以赚钱 D:基差走弱，有利于买进套期保值者

4.下列关于基差对套期保值效果的影响的说法中，不正确的有()。A:基差走强，对买进套期保值者有利B:基差不变，总盈亏为零，套期保值目标实现C:基差走弱，对买进套期保值者有利D:基差走强，对卖出套期保值者有利

更多“某饲料厂对其未来要采购的豆粕进行套期保值，待采购完毕时结束套期保值。当基差走弱时，意味着（ ）。（不计手续费等费用）”相关问题

  • 第1题：

    关于基差对套期保值效果的影响，下列说法不正确的是()。

    A:套期保值的盈亏取决于基差的变动
    B:如果保持不变，则套期保值目标无法实现
    C:当基差变小，套期保值可以赚钱
    D:基差走弱，有利于买进套期保值者

    答案：B
    解析：
    基差指的是某一特定地点的同一商品现货价格在同一时刻与期货合约价格之间的差额。如果采用买进套期保值策略，总盈亏=零时的基差-t时的基差。由此可以看出，如果基差保持不变，则现货盈亏正好与期货市场盈亏相互抵消，总盈亏为零，套期保值目标实现，B项说法错误。

  • 第2题：

    关于基差，下列说法正确的有（）

    A:期货合约有效期越短，基差风险越小
    B:基差走强时，空头套期保值者较为有利
    C:基差走弱时，有利于买进套期保值者
    D:如果套期保值结束，基差发生了变化，则套期保值者会出现定的亏损或盈利

    答案：A,B,C,D
    解析：
    现货价格与期货价格之差称为基差，随着期货合约到期日的临近，现货与期货价趋向一致，因此，期货合约有效期越短，基差风险越小如果套期保值结束时，基差不等，则套期保值会出现定的亏损或盈利基差变小通常又被称为基差走弱基差走弱，有利于买进套期保值者当基差变大，即基差走强，有利于卖出套期保值者

  • 第3题：

    在进行卖出套期保值时，使期货和现货两个市场出现盈亏相抵后存在净盈利的情况是（　　）。(不计手续费等费用)

    A．基差不变

    B．基差走弱

    C．基差为零

    D．基差走强

    答案：D
    解析：
    进行卖出套期保值，如果基差走强，两个市场盈亏相抵后存在净盈利。

  • 第4题：

    如果进行卖出套期保值，则基差（ ）时，套期保值效果为净盈利。

    A.为零
    B.不变
    C.走强
    D.走弱

    答案：C
    解析：
    进行卖出套期保值，如果基差走强，不完全套期保值，两个市场盈亏相抵后存在净盈利；如果基差走弱，不完全套期保值，两个市场盈亏相抵后存在净亏损；如果基差不变，完全套期保值，两个市场盈亏刚好完全相抵。

  • 第5题：

    某豆油经销商利用大连商品交易所期货进行卖出套期保值，卖出时基差为-30元/吨，平仓时基差为-10元/吨，则该套期保值的效果是（ ）（不计手续费等费用）。

    A. 套期保值者不能完全对冲风险，有净亏损
    B. 套期保值者可以将风险完全对冲，且有净盈利
    C. 套期保值者可以实现完全套期保值
    D. 该套期保值净盈利20元/吨

    答案：B,D
    解析：
    卖出套期保值的损益情况包括：①基差不变，则期货市场和现货市场盈亏相抵，实现完全套期保值；②基差走强，则期货市场和现货市场盈亏相抵后有净盈利；③基差走弱，则期货市场和现货市场盈亏不能完全相抵，存在净损失，不能实现完全的套期保值。由此可知，卖出套期保值基差走强才会盈利，本题中平仓时基差-10元/吨>开仓基差为-30
    元/吨，所以可以完全对冲风险，且有净盈利20元/吨。

  • 第6题：

    下一年2月12日，该饲料厂实施点价，以2500元／吨的期货价格为基准价，实物交收，同时以该价格将期货合约对冲平仓，此时现货价格为2540元／吨。则该饲料厂的交易结果是（ ）(不计手续费用等费用)。

    A. 通过套期保值操作，豆粕的售价相当于2250元／吨
    B. 对饲料厂来说，结束套期保值时的基差为-60元／吨
    C. 通过套期保值操作，豆粕的售价相当于2230元／吨
    D. 期货市场盈利500元／吨

    答案：C
    解析：
    结束套期保值时，基差为：2540-2500=40(元／吨)。期货交易的盈利情形为：2220-2500=-280(元／吨)，现货卖出价格为：2500+10=2510(元／吨)，因而售出价相当于2510-280=2230(元／吨)。

  • 第7题：

    12月1日，某饲料厂与某油脂企业签订合同，约定出售一批豆粕，协调以下一年3月份豆柏期货价格为基准，以高于期货价格10元/吨的价格作为现货交收价格。现货价格为2210元/吨，同时该饲料厂进行套期保值，以2220元/吨的价格卖出下一年3月份豆粕期货。 下一年2月12日，该饲料厂实施点价，以2500元/吨的期货价格为基准价，实物交收，同时以该价格将期货合约对冲平仓，此时现货价格为2540元/吨。则该饲料厂的交易结果是（）（不计手续费用等费用）。

    • A、通过套期保值操作，豆粕的售价相当于2250元/吨
    • B、对饲料厂来说，结束套期保值时的基差为-60元/吨
    • C、通过套期保值操作，豆粕的售价相当于2230元/吨
    • D、期货市场盈利500元/吨

    正确答案:C

  • 第8题：

    如果进行卖出套期保值，结束保值交易的有利时机是（）。

    • A、当期货价格最高时
    • B、基差走强
    • C、当现货价格最高时
    • D、基差走弱

    正确答案:B

  • 第9题：

    单选题
    对卖出套期保值而言，基差走弱，套期保值效果是（　　）。（不计手续费等费用）
    A

    亏损性套期保值

    B

    期货市场和现货市场盈亏相抵

    C

    盈利性套期保值

    D

    套期保值效果不能确定，还要结合价格走势来判断


    正确答案： B
    解析：
    在基差定价中，基差卖方最担心的是签订合同之前的升贴水报价不被基差买方接受，或者是基差卖不出好价钱，而期货市场上的套期保值持仓正承受被套浮亏和追加保证金的压力。有时基差卖方会较长一段时间寻找不到交易买方，在此期间所面临的风险主要是基差走势向不利于套期保值头寸的方向发展。如：在卖出套期保值后基差走弱；或买入套期保值后基差走强，造成亏损性套期保值。

  • 第10题：

    多选题
    某糖厂对其持有的白糖库存做套期保值，待库存销售时结束套期保值。当基差走强时，意味着（  ）
    A

    期货和现货两个市场盈亏相抵后有净盈利

    B

    期货市场盈利，现货市场亏损

    C

    该糖厂白糖实际的售价要比套期保值开始时的现货价格理想

    D

    期货市场亏损，现货市场盈利


    正确答案： C,D
    解析：

  • 第11题：

    单选题
    对卖出套期保值而言，基差走弱，套期保值效果是（　　）。（不计手续费等费用）[2015年5月真题]
    A

    不完全套期保值，且有净损失

    B

    期货市场和现货市场盈亏相抵，实现完全套期保值

    C

    不完全套期保值，且有净盈利

    D

    套期保值效果不能确定，还要结合价格走势来判断


    正确答案： D
    解析：
    卖出套期保值是指套期保值者通过在期货市场建立空头头寸，预期对冲其目前持有的或者未来将卖出的商品或资产的价格下跌风险的操作。进行卖出套期保值，如果基差走弱，两个市场盈亏相抵后存在净亏损，它将使套期保值者承担基差变动不利的风险。

  • 第12题：

    单选题
    某企业利用大豆期货进行卖出套期保值，当基差从-100元／吨变为150元／吨，意味着（）（不计手续费等费用）。
    A

    基差走强，实现完全套期保值

    B

    基差走弱，实现完全套期保值

    C

    基差走强，未实现完全套期保值

    D

    基差走弱，未实现完全套期保值


    正确答案： B
    解析： 暂无解析

  • 第13题：

    当基差走弱，有利于卖出套期保值者。当基差变大，即基差走强，有利于买进套期保值者。()


    答案：错
    解析：
    当基差走弱，有利于买进套期保值者。当基差变大，即基差走强，有利于卖出套期保值者。

  • 第14题：

    如果进行卖出套期保值，结束保值交易的有利时机是（ ）。

    A.当期货价格最高时
    B.基差走强
    C.当现货价格最高时
    D.基差走弱

    答案：B
    解析：
    投资者在卖出套期保值交易中的盈利=（平仓时基差-建仓时基差）×交易数量，所以基差走强时，投资者将获得净盈利，是结束保值交易的有利时机。

  • 第15题：

    某菜籽经销商在郑州商品交易所做卖出套期保值，在某月份菜籽期货合约上建仓20手，建仓时基差为-20元／吨，以下说法正确的是（）。（每手10吨，不计手续费等费用）

    A.若在基差为10元／吨时进行平仓，则套期保值的净盈利为6000元
    B.若在基差为-40元／吨时进行平仓，则套期保值的净亏损为4000元
    C.若在基差为-50元／吨时进行平仓，则套期保值的净盈利为6000元
    D.若在基差为-10元／吨时进行平仓，则套期保值的净亏损为2000元

    答案：A,B
    解析：
    进行卖出套期保值时，如果基差走强，两个市场盈亏相抵后存在净盈利，它可以使套期保值者获得一个更为理想的价格。如果基差走弱，两个市场盈亏相抵后存在净亏损。A项，基差走强，套期保值存在净盈利，净盈利=［10－（-20）］×20×10=6000(元)；B项，基差走弱，套期保值存在净亏损，净亏损=［-20-（-40）］×20×10=4000(元)；C项，基差走弱，套期保值应存在净亏损；D项，基差走强，套期保值应存在净盈利。

  • 第16题：

    对卖出套期保值而言，基差走弱，套期保值效果是（）。（不计手续费等费用）

    A.不完全套期保值，且有净损失
    B.期货市场和现货市场盈亏相抵，实现完全套期保值
    C.不完全套期保值，且有净盈利
    D.套期保值效果不能确定，还要结合价格走势来判断

    答案：A
    解析：
    卖出套期保值是指套期保值者通过在期货市场建立空头头寸，预期对冲其目前持有的或者未来将卖出的商品或资产的价格下跌风险的操作。进行卖出套期保值，如果基差走弱，两个市场盈亏相抵后存在净亏损，它将使套期保值者承担基差变动不利的风险。

  • 第17题：

    对卖出套期保值而言，基差走弱，套期保值效果是（ ）。(不计手续费等费用）

    A、亏损性套期保值
    B、期货市场和现货市场盈亏相抵
    C、盈利性套期保值
    D、套期保值效果不能确定，还要结合价格走势来判断

    答案：A
    解析：
    在基差交易中，作为基差卖出一方，最担心的是签订合同之前的升贴水报价不被基差买方接受，或者是基差卖不出好价钱而期货市场上的套期保值持仓正承受被套浮亏和追加保证金的状态。有时基差卖方会较长-段时间寻找不到到交易买方。在此期间所面临的风险主要是基差走势向不利于套期保值头寸的方向发展。如:在卖出套期保值后基差走弱；或买入套期保值后基差书强，造成亏损性套期保值。

  • 第18题：

    当卖出套期保值时，基差走弱，期货市场和现货市场盈亏完全相抵且有净盈利，实现完全套期保值。（）


    正确答案:错误

  • 第19题：

    某企业利用大豆期货进行卖出套期保值，当基差从-100元／吨变为150元／吨，意味着（）（不计手续费等费用）。

    • A、基差走强，实现完全套期保值
    • B、基差走弱，实现完全套期保值
    • C、基差走强，未实现完全套期保值
    • D、基差走弱，未实现完全套期保值

    正确答案:A

  • 第20题：

    单选题
    如果进行卖出套期保值，结束保值交易的有利时机是()。
    A

    当期货价格最高时

    B

    基差走强

    C

    当现货价格最高时

    D

    基差走弱


    正确答案： C
    解析： 基差走强可使卖出套期保值者得到完全的保护，并且会出现净盈利。

  • 第21题：

    单选题
    如果进行卖出套期保值，则基差（）时，套期保值效果为净盈利。
    A

    为零

    B

    不变

    C

    走强

    D

    走弱


    正确答案： A
    解析：

  • 第22题：

    多选题
    套期保值者通过基差交易，可以实现的效果是（）。（不计手续费等费用）
    A

    当交易双方协商的基差正好等于开始套期保值时的基差时，能实现完全套期保值

    B

    对买入套期保值来说，价格上涨可以实现完全套期保值

    C

    当交易双方协商的基差比基差卖方开始做套期保值时的基差更有利时，基差卖方有净盈利

    D

    对卖出套期保值来说，价格下跌可以实现完全套期保值


    正确答案： A,B
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    多选题
    下列操作中，可使期货市场与现货市场盈亏相抵后存在净盈利的是（）。
    A

    卖出套期保值，基差走强

    B

    卖出套期保值，基差走弱

    C

    买入套期保值，基差走强

    D

    买入套期保值，基差走弱


    正确答案： B,A
    解析：

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